【课程背景】
提升实体经济防范汇率风险的意识和能力，是做好“六稳”“六保”特别是稳外贸、保市场主体的重要举措。为帮助企业全面认识、科学管理汇率风险，国家外汇管理局企业汇率风险管理服务小组发布《企业汇率风险管理指引》。外汇风险是企业国际化发展过程中面临的重要风险之一，如何充分利用金融工具的特点，有效强化企业外汇风险管理，不仅是企业国际化发展的必备技能，亦是企业适应时代发展，强化价值创造的基本能力。
l 国际外汇市场呈现哪些新发展趋势？外汇风险呈现怎样的特点与影响？
l 企业如何构建汇率风险管理体系？
l 实践中有哪些金融工具能够实现外汇套期保值？远期结售汇、期权等金融工具如何使用？
l 如何针对特定汇率风险进行管理？
l 套期保值会计如何应用？
l 企业与金融机构如何应对汇率风险？
以上为企业汇率风险管理实践中的关键问题，也是本课程分享的主要内容。
课程将通过解读《企业汇率风险管理指引》这一政策文件，重点分享企业汇率风险管理体系如何建立，以及如何应用金融工具对企业汇率风险进行套期保值，为企业提供外汇风险管理的系统方法与有效工具，为企业国际化业务的发展奠定基础。
【课程收益】
Ø 了解国际外汇市场的新发展趋势
Ø 理解外汇风险的特点与分类
Ø 掌握期货期权等金融工具的运作方式及其在外汇风险管理中的应用
Ø 了解企业如何构建汇率风险管理体系与应对方法
Ø 掌握套期保值会计的应用方法
【课程特色】
国内“双一流”学科重点高校商学院老师授课，具有财务管理与金融学双重知识背景，理论功底深厚，课程逻辑清晰；理论联系实践，通过企业外汇风险管理案例的分析，重点解决企业国际化发展中外汇风险管理问题。
【课程对象】
董事长、总裁、总经理、副总经理、总裁助理、总会计师、财务总监等高管人员
【课程时间】
0.5-2天（6小时/天）
【课程大纲】
一、汇率风险与国际外汇市场发展趋势
1、汇率风险
2、美联储的动向
3、中国外汇市场发展与监管
4、汇率风险来源
5、汇率风险影响
二、企业汇率风险管理现状
1、汇率风险管理认识不足
2、谈衍生品色变
3、业务线条长、内部审批严格
4、专业化集中管理不到位
5、信息化建设不足
三、汇率风险管理框架
1、汇率风险管理的意义和原则
2、汇率风险管理体系
Ø 管理机制
n 规则章程
n 组织架构
n 报告监督
Ø 风险识别与分析
Ø 套保策略
3、汇率风险管理策略
Ø 消极型策略
Ø 积极型策略
Ø 全面规避型策略
4、汇率风险管理的方式
Ø 风险控制
Ø 风险管理
Ø 内部风险抑制
四、人民币外汇衍生品与汇率风险管理
1、外汇衍生品业务办理流程
2、人民币外汇衍生品
Ø 远期结售汇
n 远期的特点
n 远期与外汇风险管理
Ø 人民币外汇掉期
n 掉期的特点
n 掉期与外汇风险管理
Ø 人民币外汇期权
n 期权的特点
n 期权与外汇风险管理
案例：中信泰富外汇亏损合约
案例：联合石化领口期权合约
Ø 期货
n 期货的特点
n 期货与外汇风险管理
3、人民币外汇衍生产品选择
Ø 产品复杂度
Ø 产品适合度
Ø 敞口匹配度
4、汇率风险——交易风险
Ø 交易风险的特点
Ø 外汇交易风险管理——货币手段
Ø 外汇交易风险管理——非货币手段
案例：海尔并购GE中的外汇风险管理
5、汇率风险——经济风险
Ø 经济风险的特点
Ø 外汇经济风险管理——营销管理
Ø 外汇经济风险管理——生产管理
Ø 外汇经济风险管理——财务管理
案例：美的收购库卡
案例：可口可乐全球化生产
6、汇率风险——折算风险
Ø 折算风险的特点
Ø 外汇折算风险管理
五、套期保值会计
1、套期保值会计适用范围
2、套期保值会计的核算方法
Ø 公允价值套期
Ø 现金流量套期
Ø 境外经营净投资套期
3、适用流程与套期有效性评估
六、企业汇率风险管理的发展建议
1、企业角度
Ø 汇率风险中性理念的宣传引导
Ø 建立健全汇率风险管理机制
Ø 增强产融结合能力
2、银行等金融机构角度
Ø 加强授信管理，普惠让利
Ø 优化渠道
Ø 专业服务与配套激励
